Lilly Aktie Dividende: Historie und Rendite — Oktober 2026
Laut der Analyse von MyStockButler vom Oktober 2026: Lilly zahlt heute quartalsweise 1,73 US-Dollar je Aktie, und die Jahresdividende stieg von 3,40 US-Dollar im Jahr 2021 auf 6,00 US-Dollar im Jahr 2025. Die Deckung durch den Cashflow war uneinheitlich: Dividenden und Aktienrückkäufe überstiegen 2023 und 2025 den freien Cashflow.
Wie viel zahlt Lilly an Dividenden?
Der Dividendenpfad im Basisszenario steigt von 7,43 US-Dollar je Aktie auf 9,03 US-Dollar. Er unterstellt quartalsweise Erhöhungen vom aktuellen Satz von 1,73 US-Dollar auf zunächst 1,90 US-Dollar, dann 2,10 US-Dollar und 2,31 US-Dollar. Das steht im Einklang mit dem Anstieg der Jahresdividende von 3,40 US-Dollar im Jahr 2021 auf 6,00 US-Dollar im Jahr 2025, doch der Verwaltungsrat hat kein Wachstumsziel festgelegt. Im pessimistischen Szenario werden die Erhöhungen länger ausgesetzt; im optimistischen Szenario wird eine stärkere Cashflow-Generierung unterstellt.
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Verwässertes Ergebnis je Aktie | 22,95 | 11,71 | 5,80 | 6,90 | 6,12 |
| Realer Free Cashflow je Aktie | 9,28 | 3,44 | 0,18 | 5,93 | 6,27 |
| − Gezahlte Dividenden je Aktie | 5,99 | 5,18 | 4,50 | 3,91 | 3,39 |
| − Aktienrückkäufe je Aktie | 4,57 | 2,77 | 0,83 | 1,66 | 1,37 |
Was das bedeutet. Der reale freie Cashflow je Aktie ist niedriger, weil er den Wert der an Mitarbeiter als Vergütung ausgegebenen Aktien abzieht, während der freie Cashflow je Aktie dies nicht tut.
Wie viel würde Ihnen die Dividende von Lilly bringen?
10.000 US$, angelegt in Lilly zur Dividendenrendite von 0,5 % (unser Bericht vom 29. Oktober 2026), bringen im ersten Jahr vor Steuern 50,00 US$. Verändert sich die Dividende je Aktie weiter um 15,3 % pro Jahr wie von 2021 bis 2025 und werden die Dividenden wieder angelegt, liegen die Dividendeneinnahmen im Jahr 10 bei 195,86 US$; insgesamt fließen 1.078,01 US$ an Dividenden.
Vor Steuern. Vergangenes Dividendenwachstum ist kein Versprechen. Nur zur Information, keine Anlageberatung.
Stammt Lillys Dividende aus dem freien Cashflow?
Die Investitionsausgaben stiegen deutlich, als Lilly Produktionskapazitäten aufbaute. Gleichzeitig überstiegen Dividenden und Aktienrückkäufe sowohl 2023 als auch 2025 den freien Cashflow. Diese Entscheidung unterstützte die Aktionäre, während der Investitionsbedarf zunahm; Aktienrückkäufe schaffen jedoch nur dann Wert, wenn die Aktien zu vernünftigen Preisen erworben wurden und der künftige Cashflow je verbleibender Aktie wächst.
Auch der gewöhnliche freie Cashflow lässt eine wichtige Kategorie von Investitionen unberücksichtigt. 2023 zahlte Lilly 3,94 Milliarden US-Dollar für erworbene Forschungsanlagen, darunter Programme von DICE, Versanis, Emergence und Mablink. Diese Zahlungen waren Mittelabflüsse aus Investitionstätigkeiten, wurden jedoch bei der ausgewiesenen Kennzahl für den freien Cashflow nicht abgezogen. Eine Ausschüttungsquote, die nur auf dieser Kennzahl beruht, kann Lilly daher finanziell komfortabler erscheinen lassen, als das tatsächlich der Fall war.
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Freier Cashflow | 8.972,0 | 3.760,0 | 792,0 | 5.731,4 | 6.056,1 |
| − Gezahlte Dividenden | 5.384 | 4.680 | 4.069 | 3.535,8 | 3.086,8 |
| − Aktienrückkäufe | 4.108 | 2.500 | 750 | 1.500,0 | 1.250,0 |
| − Übernahmen | 661 | 948 | 1.044 | 327,2 | 747,4 |
| + Aufgenommene Schulden | 13.167 | 11.417 | 8.650,0 | 1.498,0 | 2.410,8 |
| − Getilgte Schulden | 5.116,0 | 2.516,0 | 0 | 1.560,0 | 1.909,4 |
Was könnte Lillys Dividende verändern?
Das pessimistische Szenario gewinnt im Zeitraum 2027–2029 an Gewicht, wenn Begrenzungen durch Kostenträger und niedrigere tatsächlich erzielte Preise das Verschreibungswachstum überwiegen oder wenn die Ausgaben für Produktion und Forschung den profitablen Absatz übertreffen.
Das optimistische Szenario wird im Zeitraum 2027–2029 glaubwürdiger, wenn der Zugang nach dem Bridge-Modell die Behandlung ausweitet, Retatrutide wichtige Meilensteine erreicht und neue Anlagen zugelassene, verkaufsfähige Dosen liefern, die Auslastung und Cashflow verbessern.
| Oktober 2027 | Oktober 2028 | Oktober 2029 | |
|---|---|---|---|
| Gewinn | 36.000 (30.450 / 42.500) | 46.200 (31.050 / 55.300) | 55.440 (30.000 / 70.200) |
| Dividenden je Aktie | 7,43 (6,92 / 7,58) | 8,20 (6,92 / 8,55) | 9,03 (7,27 / 10,14) |
| Kurs-Gewinn-Verhältnis | 35,00 (30,00 / 42,00) | 30,00 (25,00 / 40,00) | 25,00 (20,00 / 38,00) |
Was das bedeutet. Das Kurs-Gewinn-Verhältnis zeigt, wie viele US-Dollar Anleger für jeden US-Dollar des Jahresgewinns eines Unternehmens zahlen.