HII Aktie Dividende: Historie und Rendite — Oktober 2026
Laut der Analyse von MyStockButler vom Oktober 2026: HII zahlt vierteljährlich 1,41 US-Dollar je Aktie; 2025 erholte sich der freie Cashflow auf 794 Millionen US-Dollar gegenüber 368 Millionen US-Dollar an Zahlungen an die Aktionäre. 2024 war die Deckung weniger komfortabel: Der freie Cashflow betrug lediglich 26 Millionen US-Dollar, während die Zahlungen an die Aktionäre 368 Millionen US-Dollar erreichten.
Wie viel Dividende zahlt HII in den dargestellten Jahren?
Der Verwaltungsrat kann Aktienrückkäufe leichter aussetzen als Dividenden. HII erhöhte die kumulierte Ermächtigung für Aktienrückkäufe im Januar 2024 auf 3,8 Milliarden US-Dollar, doch eine Ermächtigung verpflichtet nicht zu Käufen. HII kaufte 2025 und im ersten Halbjahr 2026 keine Aktien zurück, setzte Investitionen und Dividendenzahlungen jedoch fort. Am 21. Oktober 2026 erhöhte das Unternehmen die vierteljährliche Dividende auf 1,41 US-Dollar je Aktie. Das bewahrte die Flexibilität, ließ aber eine wiederkehrende Zahlung bestehen, während die Anforderungen an die Werften hoch blieben.
Die neue Dividendenrate entspricht nach der Erhöhung im Oktober 2026 annualisiert 5,64 US-Dollar. Im Basisszenario steigt sie bis 2029 jährlich um etwa 4 % auf 6,12 US-Dollar. Im Bärenszenario bleibt sie bei 5,64 US-Dollar, weil der Cashflow unter Druck bleibt. Im Bullenszenario erreicht sie durch jährliche Erhöhungen von ungefähr 10 % 6,82 US-Dollar. Die Historie jährlicher Erhöhungen stützt das Basisszenario, doch der freie Cashflow bewegte sich zwischen 26 Millionen US-Dollar und 794 Millionen US-Dollar.
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Realer freier Cashflow je Aktie | 18,83 | 0,08 | 16,14 | 11,12 | 9,83 |
| − Gezahlte Dividenden je Aktie | 5,42 | 5,23 | 5,01 | 4,79 | 4,62 |
| − Aktienrückkäufe je Aktie | 0,00 | 4,11 | 1,88 | 1,30 | 2,51 |
| = Nicht ausgeschütteter FCF je Aktie | 14,78 | 10,10 | 5,94 | 3,52 |
Was das bedeutet. Der freie Cashflow je Aktie des Unternehmens ist höher, weil dabei damit verbundene Zuschüsse von den Ausgaben für Ausrüstung abgezogen werden, während unsere Berechnung die vollständigen Ausgaben für Ausrüstung umfasst.
Wie viel würde Ihnen die Dividende von HII bringen?
10.000 US$, angelegt in HII zur Dividendenrendite von 2,0 % (unser Bericht vom 28. Oktober 2026), bringen im ersten Jahr vor Steuern 200,00 US$. Verändert sich die Dividende je Aktie weiter um 4,1 % pro Jahr wie von 2021 bis 2025 und werden die Dividenden wieder angelegt, liegen die Dividendeneinnahmen im Jahr 10 bei 353,35 US$; insgesamt fließen 2.687,69 US$ an Dividenden.
Vor Steuern. Vergangenes Dividendenwachstum ist kein Versprechen. Nur zur Information, keine Anlageberatung.
Ist die Dividende von HII durch den Cashflow gedeckt?
Die Cash-Generierung war 2024 weniger komfortabel. Der freie Cashflow betrug lediglich 26 Millionen US-Dollar, während die Zahlungen an die Aktionäre 368 Millionen US-Dollar erreichten; daraus ergab sich eine Lücke von 342 Millionen US-Dollar. 2025 erholte sich der freie Cashflow auf 794 Millionen US-Dollar, teilweise weil der zeitliche Ablauf der Abrechnungen und niedrigere Cash-Steuern halfen. Working Capital bezeichnet vorübergehend gebundenes Geld zwischen der Bezahlung von Mitarbeitern und Lieferanten und dem Zahlungseingang eines Kunden. Daher kann sich eine große Zahlung der Regierung über den Jahreswechsel verschieben, ohne dass sich die zugrunde liegende Arbeit verändert.
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Freier Cashflow | 794 | 26 | 678 | 482 | 429 |
| − Gezahlte Dividenden | 213 | 206 | 200 | 192 | 186 |
| − Aktienrückkäufe | 0 | 162 | 75 | 52 | 101 |
| = Nicht ausgeschütteter freier Cashflow | 581 | 403 | 238 | 142 | |
| = Mehr ausgeschüttet als der freie Cashflow | 342 | ||||
| Ausgeschüttet, % des freien Cashflows | 26,8 % | 1415,4 % | 40,6 % | 50,6 % | 66,9 % |
Was das bedeutet. 2024 zahlte das Unternehmen den Aktionären 368 Millionen US-Dollar, obwohl es lediglich 26 Millionen US-Dollar an freiem Cashflow generierte; daher musste es Ersparnisse einsetzen oder Geld aufnehmen.
Was könnte die Dividende von HII verändern?
Das Basisszenario wird wahrscheinlicher, wenn Durchsatz und Kapazitätsinvestitionen den Umsatz stützen und die jährliche Prognose für den freien Cashflow trotz quartalsweiser Schwankungen des Working Capital erreicht wird. Das Bullenszenario setzt schnellere Auslieferungen, weniger Prognoseanpassungen, finanzierte Aufträge und eine ausreichend starke Cash-Umwandlung voraus, um die Verschuldung zu reduzieren und umfangreiche Aktienrückkäufe wieder aufzunehmen. HII verfügt mit Aufträgen von 16,9 Milliarden US-Dollar gegenüber einem Umsatz von 12,5 Milliarden US-Dollar über die nötige Arbeit, doch die Umsetzung muss beweisen, dass das Unternehmen diesen Auftragsbestand in Cash umwandeln kann.
| Oktober 2027 | Oktober 2028 | Oktober 2029 | |
|---|---|---|---|
| Gewinn | 770 (575 / 781) | 829 (588 / 882) | 895 (615 / 984) |
| Aktien (Millionen) | 39,50 (39,58 / 39,05) | 39,60 (39,75 / 38,68) | 39,70 (39,92 / 38,31) |
| Dividenden je Aktie | 5,64 (5,64 / 5,64) | 5,88 (5,64 / 6,20) | 6,12 (5,64 / 6,82) |
| Kurs-Gewinn-Verhältnis | 16,00 (13,00 / 19,00) | 16,50 (12,00 / 21,00) | 17,00 (11,50 / 23,00) |
Welche Dividendenrendite zahlt HII gemessen an ihrem Aktienkurs?
Die Spanne für Oktober 2029 reicht im Bärenszenario von 177,14 US-Dollar bis im Bullenszenario zu 590,76 US-Dollar. Der heutige Referenzkurs beträgt 281,32 US-Dollar.